針對(duì)新能源產(chǎn)業(yè)的投資背景，閆思倩表示，最早可以追溯到2009年，是當(dāng)時(shí)提出的七大戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)之一。近年來(lái)，新能源板塊的最大投資背景當(dāng)屬碳中和，2020年我國(guó)首次提出力爭(zhēng)在2030年實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰，爭(zhēng)取2060年實(shí)現(xiàn)碳中和。2021年推進(jìn)碳達(dá)峰、碳中和的政策陸續(xù)出臺(tái)，1+N碳中和框架和行動(dòng)方案基本確定。整體上，碳中和已是貫穿2021整年的投資主線，也成為近年新能源產(chǎn)業(yè)投資最大的背景。
從全球的發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，閆思倩認(rèn)為減碳趨勢(shì)非常明確，歐盟已經(jīng)開(kāi)始了碳邊境稅，將在2023年開(kāi)始執(zhí)行立法。歐洲國(guó)家普遍在上世紀(jì)90年代就已碳達(dá)峰，因此目前碳排放壓力很小，預(yù)計(jì)2050年可以實(shí)現(xiàn)碳中和。然而我國(guó)現(xiàn)在尚未達(dá)峰，排放仍然在加速，可能要沖到100億噸/年或以上，2019年我國(guó)碳排放達(dá)到了98億噸，在全球占比30%，是全球第一，碳減排整體壓力很大。
在歐洲之外的發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體中，美國(guó)和日本也已實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰了，預(yù)計(jì)將在2050年達(dá)到碳中和。因此在全球主要國(guó)家中，中國(guó)壓力最大，目標(biāo)也很緊迫。預(yù)計(jì)未來(lái)20到40年，碳中和涉及整個(gè)中國(guó)制造業(yè)，從基礎(chǔ)的能源，到工業(yè)制造、化工、建筑等，以及電力體系的變革，也涉及到整個(gè)產(chǎn)業(yè)能源結(jié)構(gòu)的變化、能源的替代，從交通到運(yùn)輸?shù)鹊?，也包括未?lái)要在低碳技術(shù)上的發(fā)展，低碳體制的探索，還包括未來(lái)生態(tài)碳匯等等。因此碳中和之路依然漫長(zhǎng)。
有券商分析師表示，地產(chǎn)時(shí)代結(jié)束了，電力的周期開(kāi)啟了。閆思倩非常認(rèn)同這一觀點(diǎn)，在她看來(lái)，隨著生活條件的改善，未來(lái)人們很難再買入多套房產(chǎn)，但家電和消費(fèi)電子的用電需求卻在不斷增加，應(yīng)用場(chǎng)景越來(lái)越多，如親子玩具、居家家電、家庭充電樁、屋頂光伏板等等，平均每戶家庭的用電量都會(huì)成倍增長(zhǎng)。這樣的趨勢(shì)演進(jìn)，也會(huì)相應(yīng)帶來(lái)電力系統(tǒng)和能源的機(jī)會(huì)。細(xì)分來(lái)看，電網(wǎng)的改造和升級(jí)，目前光伏和風(fēng)電的發(fā)電整體占比只有10%，而碳中和目標(biāo)是光伏風(fēng)電的發(fā)電占比要超過(guò)70%，甚至要達(dá)到80%。在這個(gè)過(guò)程中，由于光伏和風(fēng)電的發(fā)電都需要一定條件，難以實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定且可持續(xù)地供電輸出，因此現(xiàn)有的電網(wǎng)勢(shì)必難以承受，而需要升級(jí)為可適應(yīng)新能源發(fā)點(diǎn)特征的新一代電網(wǎng)，這也涉及到特高壓體系的建設(shè)以及儲(chǔ)能。
閆思倩同時(shí)指出，隨著社會(huì)用電需求的不斷增加，會(huì)催生龐大的市場(chǎng)，從而帶來(lái)不少投資機(jī)會(huì)。如光伏風(fēng)電從10%發(fā)展到未來(lái)70%甚至80%的過(guò)程中，會(huì)有7-8倍的提升空間，同樣，對(duì)于新能源汽車來(lái)將，滲透率從目前10%-15%到未來(lái)的70%-80%，也有7-8倍的成長(zhǎng)空間。長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，整個(gè)新能源板塊未來(lái)的增速非?？欤瑑?chǔ)能增速可能更快，因?yàn)樗夹g(shù)含量相對(duì)較低，但未來(lái)空間又非常大。
